在终端电子产品里，苹果一直是最受关注的。猜测发布会将官宣哪些产品，魔改或者臆断各类新品的概念图，各类自媒体是乐此不疲，小道消息也经常满天飞。近日，市场上又有消息称，有供应链人员透露，苹果将于2022年9月发布AppleCar，比原规划提早至少两年。

不过，市场上的小道消息永远是真真假假，目前也没有官方人士下场透露AppleCar的具体进展。但是另外一则消息却是实实在在的利好。

苹果跻身“顶级信用评级俱乐部”

12月21日，信用评级机构穆迪将苹果的长期评级从Aa1上调至Aaa，展望稳定。穆迪分析师Raj Joshi表示：“苹果的信用评级升级到Aaa反映了该公司卓越的流动性、强健的盈利——我们预期未来2-3年还会持续成长——以及非常坚实的业务状况。”

由此，苹果也加入微软和强生的行列，成为“顶级信用评级俱乐部”的一员。目前，苹果报价172.99美元/股，涨幅1.91%，总市值2.84万亿美元，牢牢占据着全球市值第一的位置。

受消息利好，苹果概念股也迎来一波上涨。截至收盘，安洁科技、德赛电池、科森科技等个股涨停，精研科技、长信科技大涨逾10%，佳禾智能、万顺新材等跟涨，果链龙头立讯精密涨幅也达5.03%。

果链龙头赶工新园区

在苹果消息频出之时，国内苹果产业链的公司也已经着手布局。

据12月22日消息，果链龙头立讯精密正在昆山市建设一座面积达28.5万平方公尺的制造园区，占地相当于40座足球场，总投资额为人民币110亿元，最快明年开始组装数百万台iPhone。

知情人士称，立讯的目标是靠这座新工厂大幅提高iPhone的组装占比，希望从今年的650万支iPhone组装量最快明年提高至1200万-1500万支，最终将设有39条生产线。除了新园区外，立讯精密还租下并改建一座先前由iPad组装业者仁宝拥有的邻近工厂。

不难看出，立讯精密的目标是在苹果的支持下，打破中国台湾地区竞争对手富士康与和硕十年来对iPhone组装的垄断。近年来，苹果一直在追求供应链多元化，既可以降低单一供应链的风险，又能更好地控制成本。在此背景下，国内苹果产业链的一众公司都有望分一杯羹。

消息报道称，蓝思科技也将在今年首次为iPhone提供金属外壳，此前该公司只为苹果提供玻璃面板和盖板玻璃；此外，国内最大的智能手机、相机镜头制造商舜宇光学科技也进入了苹果供应链，供应少量后置相机镜头。

果链多股年内走势低迷

事实上，今年以来，苹果供应链中有不少个股股价都遭遇了回调，此前一则“传闻iPhone需求放缓苹果下调产量”的消息更是令果链核心标的陆续调整。

以龙头立讯精密为例，今年1月份，公司股价一度走出63.15元/股的高点，此后受到多方面因素影响，股价一路震荡下跌，在3月末最低下探至31.79元/股，几近腰斩。

虽然近期有了回暖趋势，但收盘47.80元/股的报价，距离年初高点仍有近25%的回撤。

在今年3月份，被证实了移出苹果供应链的欧菲光，据称损失了400亿的市场，股价更是迎来断崖式下跌，目前报价已经不足10元/股。此外，歌尔股份、蓝思科技等多只苹果概念股股价也均有超30%的回撤。

机构仍然看好果链机会

不过，在经历了近一整年的调整后，叠加近日多则消息利好，苹果供应链的悲观预期已经有所释放，不少机构都表示继续看好果链行情。

申银万国证券表示，现阶段，建议重点先关注2022年的苹果产业链、MiniLED概念、半导体相关设备。其中的苹果产业链是比较确定的方向。从目前的信息研判，2022年苹果AR/VR眼镜也许会与iPhone 14一起“搭配”运行。如果这些判断成真的话，那么2022年的苹果产业链非常值得关注。

太平洋证券指出，iPhone背后的问题本质其实仍然是芯片荒，虽然应对全球芯片荒的难度很高，但是供应链整体对于20222年第二季度之前情况逐渐好转的一致预期还是较为明确的。

新增晶圆产能的落地，以及部分过去8寸逻辑芯片产能转向12寸的带动下，消费电子领域目前很多芯片供给趋势已经好转。以半年维度来看，2022年苹果在上半年有5G版本SE推出的背景假设下，供应链大概率将能交出较佳成长对比答卷。

招商证券也看好苹果产业链的表现，该券商分析称，尽管上游供应链短期紧缺，但苹果新品需求仍无虑。投资机会上，立讯精密、歌尔股份、舜宇光学、东山精密、大族激光、欣旺达、信濠光电、兆威机电等都是较为优质的概念股。

据国际评级机构穆迪预测，在接下来的12-24个月内，苹果公司的营业收入应该会以中个位数速度增长，其中服务、可穿戴设备和iPhone类别的增长将处于领先地位。此外，由于iPhone仍然占苹果公司收入的50%以上，转向更高价格的5G智能手机和服务应该有助于盈利。

此外，苹果公司在其资产负债表上也拥有强劲的现金头寸，拥有1730亿美元不受限制的现金，这使得这家科技巨头拥有“无与伦比的流动性和巨大的财务灵活性”。苹果还将现金用于研发、未来零部件的预购、对供应商的投资，以及最近以10亿美元收购英特尔手机调制解调器部门的交易。