薛瑾

日前，个人养老金保险产品阵容进一步扩大，同时产品种类进一步丰富，除了专属商业养老保险之外，还扩展到两全保险及养老年金保险等。中国证券报记者从业内了解到，面对个人养老金保险这一蓝海业务，越来越多险企正在积极备战，聚焦相关产品的储备和开发。业内人士表示，个人养老金保险产品具有清晰的投资风格和相对稳健的收益，是保险业参与个人养老金业务的优势之一。

新产品推出速度有望加快

(相关资料图)

根据中国银行保险信息技术管理有限公司网站最新披露，个人养老金保险产品日前迎来扩容。截至1月末，在去年11月公布的首批个人养老金保险产品名单的基础上，增加了五家险企的6款产品。

目前，个人养老金保险产品已经增加至13款，涉及9家险企，包括中国人寿、人保寿险、太平人寿、太平养老、泰康人寿、国民养老保险、新华保险、阳光人寿、工银安盛人寿。

在首批个人养老金保险产品名单的基础上，新华保险、阳光人寿、工银安盛人寿的产品首次进入名单，中国人寿和太平人寿则分别入围第二只个人养老金保险产品。

新增产品包括新华保险的卓越优选专属商业养老保险、太平人寿的太平鑫多多两全保险（互联网专属）、阳光人寿的阳光寿养老年金保险、工银安盛人寿盛享颐年养老年金保险和金账户年金保险（万能型）。

中国证券报记者从业内获悉，上述名单之外的多家险企也在积极筹备相关业务，后续新产品推出速度有望加快。

种类进一步丰富

此前第一批落地的个人养老金保险均为专属商业养老保险，随着产品的扩容，产品种类也进一步丰富，加入了两全保险、年金保险。“产品种类和选择范围的增加，为消费者在个人养老金投资期间调整保障方案提供了便利。”一位业内人士表示。

据业内人士介绍，一般来说，专属商业养老保险投保门槛较低、保费缴纳方式和金额灵活；两全保险、年金保险的投保门槛相对要高一些，年缴保费更多且需连续缴费。预计后续会有更多搭配万能账户的年金保险被纳入个人养老金保险产品之列。消费者可根据现金流情况，对风险的承受能力以及对养老的需求来选择适合自己的产品。

值得一提的是，2022年入选个人养老金保险的7款产品中，稳健型账户2022年结算利率集中在4%至5.15%区间；而进取型账户2022年结算利率均达到5%及以上。分析人士称，从业内结算利率的水平来看，险企在长期资产负债管理方面的优势不言而喻。

农银人寿总经理梅励认为，个人养老金产品配置上，从保险资金投资的特点来看，保险产品相对更加长期，业务更为稳定，收益自然有保证。

放大差异化竞争优势

当前，除了保险业积极发力个人养老金业务外，银行、公募基金等也在抢滩个人养老金融市场，各类主体竞争日趋激烈。业内人士建议，建立并放大差异化竞争优势，是险企突围的关键因素。

在长江养老险总经理王海峰看来，个人养老金制度推出后，银行业的先天优势明显，商业银行覆盖了账户开设、产品代销和业务咨询等多项功能，保险和基金则更多扮演了产品发行的角色。

王海峰也指出，保险业参与个人养老金业务具有一定优势。如个人养老金保险产品的身故赔偿和失能护理赔付等非投资功能，能够充分发挥“保底+保障”的双重优势，提供具有清晰的投资风格且具有稳健收益的产品；其他个人养老金产品则无法提供。保险业具有综合的康养服务优势以及长期的养老金管理经验等。

梅励表示，未来养老保险产品仍须不断创新，朝着不断完善养老服务、解决各类养老问题的方向发展；未来保险公司将不再是保险单一产品的生产者，而是养老问题的主要解决者、养老服务的重要提供者。

“在全球资本市场动荡加剧和长端利率下行的情况下，如何进一步优化大项资产配置和投资策略，通过金融手段创新获取更加优质高收益的资产、为个人养老金带来更具竞争力的长期投资回报率，也是未来保险业需要面对的挑战。”王海峰表示。